徐林、白波解讀中美綠色基金投資策略：綠色產(chǎn)業(yè)盈利難痛點(diǎn)可破

投資家網(wǎng)近日獲悉，國家發(fā)改委發(fā)展規(guī)劃司前司長徐林已于2018年10月10日正式出任中美綠色基金董事長，與CEO白波共同參與基金整體發(fā)展戰(zhàn)略的制定與實(shí)施。

中美綠色基金董事長 徐林

10月31日，徐林、白波首次在媒體面前共同亮相。恰逢中美綠色基金兩歲生日，強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合的兩位業(yè)內(nèi)資深專家還向媒體披露了，中美綠色基金在所押注領(lǐng)域的愿景、策略與成績。

中美綠色基金CEO  白波

據(jù)投資家網(wǎng)了解，中美綠色基金由中美政商兩屆在2016年11月共同倡導(dǎo)設(shè)立，屬純市場化綠色引導(dǎo)基金，首期人民幣私募股權(quán)基金已完成超20億元的投資，并形成近30億元近期即將簽署協(xié)議的儲備項(xiàng)目池。同時(shí)，二期百億規(guī)模私募股權(quán)基金也已經(jīng)在籌備進(jìn)程中。

在備受關(guān)注的LP名單中，中美綠色基金以機(jī)構(gòu)化為主體，陣容堪稱豪華。既包括華能國際電力開發(fā)公司、國科控股、中航信托、三峽資本控股、鞍山鋼鐵集團(tuán)在內(nèi)的國有資本，也包括天合光能、遠(yuǎn)景能源等民營企業(yè)，此外，鼎輝投資等知名機(jī)構(gòu)也是中美綠色基金管理公司的股東之一，而資金體量龐大的保險(xiǎn)類機(jī)構(gòu)也將在接下來的二期基金募集中參與進(jìn)來。

相信，此番徐林加盟，無疑讓這家擁有中美特色的股權(quán)投資基金，更加“如虎添翼”。

“綠動中國”，一個(gè)“愿景、使命獨(dú)特”的團(tuán)隊(duì)

“G20杭州峰會上，中國推動的很重要的一個(gè)議題就是綠色金融，中美綠色基金實(shí)際上是在綠色金融里專注于做綠色股權(quán)投資的機(jī)構(gòu)?！毙炝衷诮邮懿稍L時(shí)表示，中美綠色基金的設(shè)立在當(dāng)下已具備了特殊使命。而白波也反復(fù)強(qiáng)調(diào)這是一家頗具“特色”的基金。

特點(diǎn)一，“愿景、使命獨(dú)特”。在他看來，中美綠色基金做的事情不是單純投資，而是通過投資實(shí)現(xiàn)“綠動中國”，撬動中美民間綠色金融、綠色技術(shù)方面的合作?！霸谡麄€(gè)基金的DNA里，綠動中國是我們的使命，為此我們還專門編了一個(gè)英文詞，Greenergize China，這個(gè)詞更有效地表現(xiàn)了我們對綠色的理解，它不是補(bǔ)貼，而是通過綠色進(jìn)入新的動力。”

特點(diǎn)二，“人員組成結(jié)構(gòu)獨(dú)特”。這里不僅匯集了政府、企業(yè)、投資機(jī)構(gòu)、咨詢公司的一流人才。且投資團(tuán)隊(duì)成員出自常青藤等國際名校，不僅如此，在團(tuán)隊(duì)39個(gè)成員中，博士就占到了三分之一。

特點(diǎn)三，“投資領(lǐng)域獨(dú)特”。中美綠色基金并沒有按照TMT、consumer retail等領(lǐng)域進(jìn)行劃分，而是把“綠動中國”作為主視角，分四大領(lǐng)域：綠色能源與節(jié)能、綠色制造與環(huán)保、綠色消費(fèi)與服務(wù)、綠色出行與物流，進(jìn)行交叉投資。這一分法的優(yōu)勢是，將協(xié)同效益發(fā)揮到極致。

主動型、賦能型投資，綠色產(chǎn)業(yè)投資盈利難痛點(diǎn)可破

實(shí)際上，長久以來，外界對綠色產(chǎn)業(yè)投資有時(shí)會產(chǎn)生一種“錯(cuò)覺”認(rèn)為這個(gè)行業(yè)，“靠補(bǔ)貼，賺錢難”。但這對中美綠色基金來說卻非難事。因?yàn)樵诔闪⒅?，這家基金就確定了未來可長期產(chǎn)生盈利的模式。

其一，依托于技術(shù)創(chuàng)新和商業(yè)模式創(chuàng)新的有機(jī)融合。兩位負(fù)責(zé)人表示，有三個(gè)中美綠色基金的投資案例已經(jīng)在去年得到有效驗(yàn)證：

一、與高榕資本聯(lián)合投資了泊車、同行、充電解決方案提供商愛泊車，以高位視頻識別技術(shù)等智能化手段改善傳統(tǒng)停車管理運(yùn)營效率低的問題，目前在河北部分省市已建成運(yùn)營，在北京、廣州等地也陸續(xù)落地，而這個(gè)項(xiàng)目帶給中美綠色基金很好的回報(bào)；二、8億元戰(zhàn)略投資好享家，在后續(xù)融資完成后，中美綠色基金也收益頗豐；三、5億元投資匯通達(dá)，今年5月獲得阿里巴巴45億元資金加持。

其二，提供優(yōu)質(zhì)投后服務(wù)。目前，中美綠色基金在人力資源、財(cái)務(wù)管理機(jī)制、資本結(jié)構(gòu)、技術(shù)等各個(gè)環(huán)節(jié)為被投企業(yè)提供服務(wù)，同時(shí)通過政府政策助力，為企業(yè)打開快速發(fā)展通道。

其三，主動型、賦能型投資。白波認(rèn)為，“綠色投資要想做好，要依靠政府，但不能被動地躺在政府身上，而是要配置合適的資本結(jié)構(gòu)、團(tuán)隊(duì)，做主動型、賦能型投資，而這些都是我們的優(yōu)勢?！?/p>

他還表示，人們對綠色投資存在判斷誤區(qū)，源于過去對政府補(bǔ)貼依賴較高，商業(yè)可持續(xù)性較差，進(jìn)而影響收益。中美綠色基金要做的事情就是通過先進(jìn)的投資理念讓綠色投資價(jià)值回歸。

就在中美綠色基金公布成績單的當(dāng)天，互聯(lián)網(wǎng)再生資源回收服務(wù)平臺閑豆回收宣布了獲得億元級C輪融資的消息。這也是閑豆回收完成的第四輪融資。

值得一提的是，在那份投資方名單中，又出現(xiàn)了中美綠色基金的身影，而且是以領(lǐng)投的身份出現(xiàn)。投資閑豆回收是這家基金對自身投資邏輯的再次驗(yàn)證。

對于閑豆回收來說，它是在做改造自身產(chǎn)業(yè)鏈的嘗試，但對于中美綠色基金而言，它所要改造的將是未來的整個(gè)綠色投資生態(tài)。