國(guó)內(nèi)某電子合同企業(yè)的奇怪現(xiàn)象：SaaS年收入15倍增長(zhǎng)的“秘密”

近日,來自國(guó)內(nèi)優(yōu)秀的電子簽約平臺(tái)上上簽創(chuàng)始人萬敏,發(fā)表了一篇關(guān)于《SaaS年收入15倍增長(zhǎng)的“秘密”》的深度長(zhǎng)文。在本文中,這位創(chuàng)始人指出,國(guó)內(nèi)某電子簽公司在2021年SaaS收入為2020年的15倍,如果對(duì)比全球SaaS大盤同比增長(zhǎng)32%,這家企業(yè)SaaS收入同比增長(zhǎng)率是全球SaaS收入同比增長(zhǎng)率近47倍。而能夠出現(xiàn)這樣數(shù)據(jù),是來自一家著名的機(jī)構(gòu)所誕生的數(shù)據(jù)。

01 跑贏全球SaaS大盤收入同比增長(zhǎng)為全球平均值的47倍

根據(jù)Paddle的一項(xiàng)研究,與2020年相比,SaaS公司在2021的收入增長(zhǎng)放緩了46%(報(bào)告是對(duì)來自84個(gè)國(guó)家的SaaS公司進(jìn)行定性和定量研究的結(jié)果)。全球SaaS公司同比收入增長(zhǎng)從2020年的78%下降到2021年的32%。

日前,IDC發(fā)布了《2021年中國(guó)電子簽名解決方案市場(chǎng)份額報(bào)告》,報(bào)告顯示中國(guó)電子簽名公有云模式排名第一為某電子簽企業(yè),市占率為25.1%,相比IDC發(fā)布的2020年中國(guó)電子簽名報(bào)告中,該電子簽企業(yè)的公有云市場(chǎng)市占率2.5%,市占率翻了10倍。

對(duì)比前后兩份報(bào)告,該電子簽企業(yè)的公有云收入增長(zhǎng)更為驚人,其2021年SaaS收入為2020年的15倍。收入增長(zhǎng)計(jì)算方式如下:1)推算中國(guó)電子簽約公有云市場(chǎng)整體份額

從計(jì)算結(jié)果我們可以看到,IDC將電子簽約分成了公有云市場(chǎng)和本地部署模式兩個(gè)細(xì)分市場(chǎng),并稱“公有云模式市場(chǎng)份額占比高達(dá)73.1%”。但如上表,依據(jù)IDC自己發(fā)布的各個(gè)電子簽約服務(wù)商在各個(gè)細(xì)分市場(chǎng)的占比,反推計(jì)算出的市場(chǎng)上公有云模式市場(chǎng)份額占比卻各不相同。比如:根據(jù)其提供的法大大市場(chǎng)份額總占比、公有云占比和本地模式占比,可以計(jì)算出整個(gè)市場(chǎng)上公有云占比為72.6%,比IDC宣稱的低0.5%,而根據(jù)IDC給出的契約鎖的各個(gè)占比,推算出的市場(chǎng)上公有云的占比則為73.4%,又高于IDC宣稱值0.3%,IDC連基本數(shù)據(jù)都沒有對(duì)齊。即便數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性出現(xiàn)問題,我們先取73.1%為用。2)已知2021年計(jì)算份額時(shí)IDC給出的市場(chǎng)總額為7,332萬美元,而根據(jù)IDC自己宣稱“公有云模式市場(chǎng)份額占比高達(dá)73.1%”和1)中圖表的推算,如前所述,我們姑且先將公有云的市場(chǎng)總份額定為73.1%,那么2021年中國(guó)電子簽約市場(chǎng)公有云部署的市場(chǎng)規(guī)模 = 7,332萬美元*73.1% = 5,360萬美元;

3)2021年報(bào)告IDC給出的某電子簽公司公有云市場(chǎng)份額為25.1%,所以此次報(bào)告中這家企業(yè)的公有云營(yíng)收 = 5,360萬美元 * 25.1% = 1,345萬美元;4)根據(jù)IDC《2020年中國(guó)電子簽名軟件市場(chǎng)份額》,2020年中國(guó)電子簽約市場(chǎng)規(guī)模是4,734萬美元,根據(jù)1)圖中公式測(cè)算,取71%為中國(guó)電子簽名公有云市場(chǎng)整體份額,報(bào)告中上述電子簽公司公有云的市場(chǎng)份額為 2.5%,則得出該公司2020年公有云收入為 4,734萬美元 * 71% *2.5% = 84萬美元;

5)對(duì)比IDC關(guān)于中國(guó)電子簽名市場(chǎng)市場(chǎng)份額的兩份報(bào)告,這家電子簽企業(yè)公有云的營(yíng)收增長(zhǎng) =(1,345 - 84)/ 84 = 1501%,整整達(dá)到了15倍;

即:SaaS收入增長(zhǎng)為15倍的該企業(yè)對(duì)比全球SaaS大盤同比增長(zhǎng)32%,1500%/32%=46.875,這就是說,根據(jù)IDC報(bào)告顯示,這家電子簽公司SaaS收入同比增長(zhǎng)率是全球SaaS收入同比增長(zhǎng)率近47倍。

同時(shí)根據(jù)IDC前后兩個(gè)報(bào)告的數(shù)據(jù),該電子簽平臺(tái)2021年較2020年總營(yíng)收增長(zhǎng)了239%,其中公有云收入更是增長(zhǎng)了15倍,是全球SaaS大盤的47倍,在經(jīng)濟(jì)下行的疫情三年中,這樣瘋狂的倍數(shù)增長(zhǎng),這家公司分明成為了世界SaaS科技之光。我們要向這樣為國(guó)爭(zhēng)光的企業(yè)學(xué)習(xí)。

02 IDC行業(yè)報(bào)告中處處可見的自相矛盾

我們想向這樣“市占率第一”、超越全球光速發(fā)展的全球SaaS之光企業(yè)學(xué)習(xí),所以認(rèn)真學(xué)習(xí)了報(bào)告并搜尋了相關(guān)媒體報(bào)道,卻發(fā)現(xiàn)IDC報(bào)告中處處是完全站不住腳的悖論,這很是令人費(fèi)解。

2.1 增長(zhǎng)率

IDC前后數(shù)據(jù)矛盾:根據(jù)IDC《2020年中國(guó)電子簽名軟件市場(chǎng)份額》報(bào)告顯示“2020 年中國(guó)電子簽名軟件市場(chǎng)規(guī)模為4,734萬美元”,而其《2021年中國(guó)電子簽名解決方案市場(chǎng)份額》報(bào)告顯示“2021年中國(guó)電子簽名軟件市場(chǎng)規(guī)模為7,332萬美元,同比增長(zhǎng)31.7%”,事實(shí)上7,332萬美元較4,734萬美元的同比增長(zhǎng)率是54.9%,不是31.7%;

2.2 收入

根據(jù)IDC《2020年中國(guó)電子簽名軟件市場(chǎng)份額》測(cè)算,上述企業(yè)2020年的營(yíng)收僅為578萬美元,其中公有云收入更是僅僅只有84萬美元/548萬元人民幣(匯率2020/12/30 6.5249)。其對(duì)外驕傲地宣稱其在2013年全國(guó)最早踏入SaaS電子簽約,整整8年時(shí)間過去,從IDC報(bào)告我們可以看到,這家SaaS公司在2020年全年的公有云SaaS收入只有548萬元人民幣。該SaaS公司以500多萬元人民幣SaaS收入,贏得了紅杉、IDG、GGV的青睞,以估值10億美元獲得12億人民幣的投資。按照獨(dú)角獸10億美元的估值,這幾家基金給該電子簽企業(yè)的SaaS收入的PS高達(dá)1,115倍,創(chuàng)紀(jì)錄的上千倍PS。

這家企業(yè)對(duì)外宣稱2018年?duì)I收已經(jīng)破億。但根據(jù)IDC《2020年中國(guó)電子簽名軟件市場(chǎng)份額》測(cè)算,即便在兩年過去后的2020年,該企業(yè)的年?duì)I收也僅為578萬美元/3,771萬元人民幣(匯率2020/12/30 6.5249),依然離億元相距甚遠(yuǎn)。

2.3 人效

根據(jù)IDC的報(bào)告,2021年該企業(yè)的公有云收入2021年為1,345萬美元/8,577萬元人民幣(匯率:2021/12/31 6.3757),我們可以根據(jù)IDC報(bào)告計(jì)算出來的人效數(shù)值,這家電子簽企業(yè)低到令人驚嘆。其平均人效僅為10萬元/人,如果只計(jì)算公有云的人效,則人效跌至7萬元/人。這家公司鋌而走險(xiǎn)也要瘋狂融資續(xù)命的原因,從人效就可見一斑。

而萬敏透露,在上述這家企業(yè)背后的資本方靖亞資本,今年聯(lián)合相關(guān)機(jī)構(gòu)發(fā)布的數(shù)據(jù),同樣不值得推敲。多份摻有水分的報(bào)告則讓人感到驚訝,“我們同事看到IDC報(bào)告后笑談:‘他們那么多做外包的人,人頭是我們的數(shù)倍,但這造出來的云業(yè)績(jī)也沒有同比數(shù)倍啊’?！?/span>

03 凈化商業(yè)土壤從我們做起

對(duì)于一些電子簽企業(yè)而言,他們忽略了最重要的一點(diǎn),互聯(lián)網(wǎng)是有記憶的。

不過假SaaS公司大概也不是不知道這一切都有可能會(huì)被揭穿,但是他們依然要鋌而走險(xiǎn)。曾經(jīng)他們用買報(bào)告排名造假+集成、硬件、OP全部偽造計(jì)算成SaaS+搞定投資人和DD多管齊下的招數(shù)騙來大筆的投資款而嘗到甜頭,有了路徑依賴。如今假SaaS公司花錢如猛虎卻也沒有把業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)做起來,錢反倒是被糟蹋不少,得快馬加鞭融資了,只好故技重施向競(jìng)價(jià)排名報(bào)告再出發(fā)。

一旦開始飲鴆止渴,就沒有回頭路,只能遭到相關(guān)懲罰。此前,相關(guān)部門曾點(diǎn)名該企業(yè)稱:“經(jīng)查,當(dāng)事人的數(shù)據(jù)來源實(shí)為用戶調(diào)研數(shù)據(jù)。同時(shí),當(dāng)事人與XXX存在合作關(guān)系和經(jīng)濟(jì)往來,構(gòu)成了通過撰寫行業(yè)報(bào)告的方式等幫助其他經(jīng)營(yíng)者進(jìn)行引人誤解的商業(yè)宣傳行為,違反了《中華人民共和國(guó)反不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)法》第八條第二款的規(guī)定?！?/span>

這次,該企業(yè)又憑借一己之力,要把IDC也拉下馬。

對(duì)此,上上簽創(chuàng)始人萬敏稱,我們一直致力于“走正道、行遠(yuǎn)路”,即便看上去是螳臂當(dāng)車,我們也義不容辭。她認(rèn)為,好的商業(yè)環(huán)境應(yīng)該是我們身處其中的每一位創(chuàng)業(yè)者共同去創(chuàng)造和維護(hù)的。砸錢報(bào)告買排名——誤導(dǎo)和虛假陳述來欺騙投資者是違法欺詐行為。曾經(jīng)的硅谷神話估值高達(dá)90億美元的Theranos,上個(gè)月騙局主角公司創(chuàng)始人Holmes獲刑11年,4項(xiàng)罪名成立,罪名就是通過誤導(dǎo)和虛假陳述公司血液檢測(cè)技術(shù)的能力來欺騙投資者?！皺z察官曾敦促Davila法官考慮該案在世界范圍內(nèi)的影響。

在法庭文件中,他們寫道,對(duì)Holmes判處長(zhǎng)刑對(duì)于‘阻止未來的初創(chuàng)公司欺詐計(jì)劃’和‘重建投資者在資助創(chuàng)新者時(shí)必須擁有的信任’非常重要。”

因此,上上簽萬敏認(rèn)為,作為電子簽約企業(yè),誠(chéng)信是立身之本,品牌和造假綁上,無疑是滅頂之災(zāi)。